A. 收益回撤比是什么意思
收益回撤比一般指用户购买的理财产品的收益在一段时间内出现了下降,收益回撤比计算方法:A点的收益-AB间的回撤=AB间的收益回撤比,比如A点收益为50%,B点收益为30%,A到B回撤20%,则收益回撤比为50%/20%=2.5。
用户在投资理财时要尽量选择在收益率最高的位置卖出,这样可以保证自己的盈利,毕竟在回撤后自己的收益变少了。想要在收益最高的位置卖出,需要用户拥有较好的判断力,需要进行综合的分析。
投资理财时要评估承担风险的能力,如果不想损失本金,这时可以选择低风险的理财产品。如果用户可以承担本金的损失,这时可以选择高风险的理财产品。最后就是选择的理财产品自己要具备相关的知识。
在购买时可以通过不同的途径,比如手机银行、网上银行、银行柜台等,用户可以选择最适合自己的。其实,在购买理财产品时可以对比不同平台推出的,在风险差不多的情况下,选择收益高的产品。
B. 卡玛比率是什么意思,怎么计算
卡玛Calmar比率(Calmar Ratio) 描述的是收益和最大回撤之间的关系。计算方式为年化收益率与历史最大回撤之间的比率。Calmar比率数值越大,基金的业绩表现越好。反之,基金的业绩表现越差。
计算公式十分简单,就是两个数字一除。假如基金在统计区间比如一年净值涨幅15%,从最高点到最低点的回撤俗称最大回撤为20%,那么他的Calmar比率为0.75。
Calmar比率实证
Calmar比率表示基金的收益率与基金阶段最大回撤的比率,也可以成为单位回撤收益率。 其实计算公式十分简单,就是两个数字一除。假如基金在统计区间比如一年净值涨幅15%,从最高点到最低点的回撤俗称最大回撤为20%,那么他的Calmar比率为0.75。
这个比率十分的重要,十分体现基金经理的投资能力和配置水平,如果你追求长期基金理财收益,在选择股票型基金的时候,要高度重视这一指标。以两个基金来做以下比较。
1、易方达稳健收益,易方达明星基金经理胡剑的精心作品,从2012年开始管理,业绩年化11.07%,最大回撤6.36%,Calmar比率1.74,很完美的数据。
2、上投摩根新兴动力,明星基金经理杜猛管理的一只股票型基金,年化收益率13%,但是回撤巨大,但是回撤巨大,最大回撤54%,Calmar比率只有比率只有0.25。
这个例子基本告诉我们,Calmar比率能够把很多收益率上掩饰但对基金投资很关键的问题,展示给我们,值得我们高度重视。在震荡市的结构性行情中,“基金赚钱基民却亏钱”的例子并不少见。
招商基金相关投研人士对记者指出,投资者选择基金时往往难以抗拒高收益诱惑,而忽略了基金高波动和回撤时的煎熬。投资者应通过衡量回撤的有效指标,根据自身的风险偏好进行基金选择。该投研人士指出,近年来逐渐流行的Calmar比率描述的就是收益和最大回撤之间的关系,收益越高回撤越小,则数值越大,基金的业绩表现越好。
Calmar比率衡量的是一项资产过去三年的回报率回撤幅度,这就是为什么Calmar比率也被称为回撤比率的原因,比率越高说明该资产在某一投资期间内的回报表现越好。Calmar比率与Sortino比率一样衡量的都是资产价格的下行风险,但与Sortino比率不同的是,Sortino比率衡量价格下行风险用的是资产价格的下行波动率,而Calmar比率用的是资产价格的最大回撤幅度。
C. 基金回撤怎么计算
“基金回撤”是指在某一特定的时期内,账户净值由最高值向后推移,直到净值回落到最低值时,期间净值减少的幅度。
通俗地讲,回撤就是跌幅。
在衡量一只基金是否优秀的时候,除了业绩之外,往往还会涉及基金最大回撤率的问题,以考验该基金管理团队面对市场波动风险的把控能力。
收益风险比,也叫收益回撤比,用来衡量一个投资策略的综合表现,它的计算公式为:
收益风险比 = 年化收益率 / 最大回撤比例
投资不仅仅要关注收益,还要注重所承担的风险,并且无数专业投资者都强调,对风险的控制应该放在首要位置。
因此,一个好的投资策略首先要只承担有限可控的风险,然后基于所承担的风险,要能获得相应的收益作为补偿,所谓“低风险低收益,高风险高收益”就是这个道理。
D. 什么是资金回撤率
资金回撤率与资金收益率一般是一起用的,属于资金赢亏比范畴,光看资金收益率是不行的,还要看资金回撤率,如果资金收益率为85%,回撤率为10%,那么收益与回撤比:资金收益率/资金回撤率=8.5,比值很理想,比值越大往往说明此人赢利能力越强。如果你的资金管理能力在长达三年时间里能达到这个级别,那么恭喜你了,你已经是职业投机行家了。
E. 股票撤回率怎么算的
股票撤回率算法:
股票撤回率=(最高价-现价)/最高价
F. 收益回撤比是什么意思
收益回撤比,也被称为收益风险比,是基金的年化收益率同最大回撤比之间的比例关系,其计算公式为:收益回撤比 = 年化收益率 / 最大回撤比例。
在实际的经济活动中,一般使用年化收益率来衡量一只基金的收益情况,使用最大回撤比例来衡量一只基金的风险情况,而结合这两者的收益撤回比则可以作为衡量投资者投资的策略以及效果的综合指标。一般来说,只要投资者的收益撤回比可以达到1倍左右,则此投资者的投资策略将会被认定是有效且可靠的。
【拓展资料】
基金收益回撤比的值到底多少才合适并不是固定的,投资者需要根据买入基金的位置进行判断。对于买在较高位点买入的投资者来说,基金收益的回撤比越小越好,此时意味着投资者的潜在亏损越少;对于尚未买入的投资者而言,基金的回撤比则是越大越好,因为这样就意味着投资者买入的价格越低,则该基金在未来的上涨空间也就越大。
理论上来说,最大回撤率是越低小越好,因为最大回撤率与风险也成正比,最大回撤率越小,往往意味着风控能力越强。
什么是最大回撤率?
最大回撤率是指基金在一段时间内预期收益率下降幅度的最大值,或者可以简单理解为购买基金后可能出现的最大的跌幅。
例如投资者以500元购买了某只基金,之后这只基金上涨到了最高点600元,随后又跌到了最低点400元,那么从600元到400元就是这只基金可能出现的最大亏损,最大回撤率为:(400-600=-200)/600=-33.3%。
一般而言,最大回撤率越大,就越难回本。如果跌幅较大,想要回本涨幅就要更大,例如下跌幅度为30%,那么涨幅需要达到42.86%才能回本,而这个涨幅是比较难达到的。
G. 最大回撤率怎么计算
基金最大回撤指的是基金过去的最高风险值的大小,基金最大回撤和基金风险成正比,基金最大回撤越小说明面临的风险越小,基金最大回撤越大说明面临的风险越大。基金最大回撤率计算公式:(基金最高的净值-基金最低的净值)/基金最高的净值*100%。
(7)收益回撤比计算方法扩展阅读;
基金,英文是fund,广义是指为了某种目的而设立的具有一定数量的资金。主要包括信托投资基金、公积金、保险基金、退休基金,各种基金会的基金。从会计角度透析,基金是一个狭义的概念,意指具有特定目的和用途的资金。我们提到的基金主要是指证券投资基金。
基金单位是否可增加或赎回,可分为开放式基金和封闭式基金。开放式基金不上市交易(这要看情况),通过银行、券商、基金公司申购和赎回,基金规模不固定;封闭式基金有固定的存续期,一般在证券交易场所上市交易,投资者通过二级市场买卖基金单位。
根据组织形态的不同,可分为公司型基金和契约型基金。基金通过发行基金股份成立投资基金公司的形式设立,通常称为公司型基金;由基金管理人、基金托管人和投资人三方通过基金契约设立,通常称为契约型基金。我国的证券投资基金均为契约型基金。
据投资风险与收益的不同,可分为成长型、收入型和平衡型基金。根据投资对象的不同,可分为债券基金、股票基金、货币基金和混合型基金四大类。
开放式基金(LOF),英文全称是“ListedOpen-EndedFund”或“open-endfunds”,汉语称为“上市型开放式基金”,在国外又称共同基金。也就是上市型开放式基金发行结束后,投资者既可以在指定网点申购与赎回基金份额,也可以在交易所买卖该基金。
封闭基金属于信托基金,是指基金规模在发行前已确定、在发行完毕后的规定期限内固定不变并在证券市场上交易的投资基金
由于封闭式基金在证券交易所的交易采取竞价的方式,因此交易价格受到市场供求关系的影响而并不必然反映基金的净资产值,即相对其净资产值,封闭式基金的交易价格有溢价、折价现象。
H. 回撤率是什么意思
股票回撤率是指股票在一段时间内,其价格从最高的位置,下跌到最低位置的幅度,即回撤率=(历史高点-历史低点)/历史高点×100%。比如,某股票价格在一个月内的最高值为20元,其最低的价格为10元,则该股票在这一个月内的回撤率=(20-10)/20×100%=50%。
一般来说,回撤率越大,股票反弹的机会越大,同时,风险也比较大,对于比较激进的投资者来说,可以考虑购买一些回撤较大的股票,而对于回撤率较小的股票,其波动性较小,比较稳定,对于稳健型的投资者来说,可以适量的买入一些。
拓展资料:
一、最大回撤率
最大回撤率是指在选定周期内任一历史时点往后推,产品净值走到最低点时的收益率回撤幅度的最大值。最大回撤用来描述买入产品后可能出现的最糟糕的情况。最大回撤是一个重要的风险指标,对于对冲基金和数量化策略交易,该指标比波动率还重要。
二、最大回撤率应用
1、回撤用来衡量该私募产品的抗风险能力。
回撤的意思,是指在某一段时期内产品净值从最高点开始回落到最低点的幅度最大回撤率,不一定是(最高点净值-最低点净值)/最高点时的净值,也许它会出现在其中某一段的回落。
公式可以这样表达:
D为某一天的净值,i为某一天,j为i后的某一天,Di为第i天的产品净值,Dj则是Di后面某一天的净值
drawdown就是最大回撤率
drawdown=max((Di-Dj)/Di),其实就是对每一个净值进行回撤率求值,然后找出最大的。可以使用程序实现。
2、回撤用来描述任一投资者可能面临的最大亏损
一个基金产品用历史绝对收益衡量,它的初始认购者一直持有或许是赚钱的,但是在该私募基金表现最优异时候认购的投资者却不一定赚钱,还甚至有可能巨亏。
三、股票投资注意事项
1、股票价格。购买股票时要观察的第一件事是每只股票的价格。这不仅决定了自己是否负担得起该股票投资,还决定了购买每种证券的数量。如果自己是通过经纪人购买股票,则平均每购买一股股票就需要支付一定的佣金。
2、收益。即使自己负担得起某只股票,也不意味着该证券值得购买。因为如果自己认为该企业将来会获得高利润,则100元的股票可能会显得便宜。
3、股利。当自己购买股票时应该先查找这些公司是否有向投资者支付股息的历史。这是公司在有足够现金储备的前提下可以选择向股东支付现金。即使股票下跌一段时间,股息也可以为自己提供一定的收益。并且需要注意公司是否有提高股息金额的历史。